过桥贷款利率
编辑:zhangyanqing 成考报名 发布时间：06-26 阅读：
过桥贷款利率
银行贷款利率
2012年6月8日中国人民银行决定，自2012年6月8日起下调金融机构人民币存贷款基准利率。金融机构一年期存贷款基准利率分别下调0.25个百分点，住房公积金存贷款利率也同步下调。
2011年7月6日中国人民银行决定，自2011年7月7日起银行贷款利息上调金融机构人民币存贷款基准利率。金融机构一年期存贷款基准利率分别上调0.25个百分点，住房公积金存贷款利率也同步上调。
2011年4月5日中国人民银行决定，自2011年4月6日起银行贷款利息上调金融机构人民币存贷款基准利率。金融机构一年期存贷款基准利率分别上调0.25个百分点。
2011年2月8日中国人民银行决定，自2011年2月9日起上调金融机构人民币存贷款基准利率。金融机构一年期存贷款基准利率分别上调0.25个百分点，其他各档次存贷款基准利率相应调整。
2010年12月25日中国人民银行决定，自2010年12月26日起银行贷款利息上调金融机构人民币存贷款基准利率。金融机构一年期存贷款基准利率分别上调0.25个百分点，其他各档次存贷款基准利率相应调整。
2010年10月19日自2010年10月20日起银行贷款利息上调金融机构人民币存贷款基准利率。金融机构一年期存款基准利率上调0.25个百分点，由现行的2.25%提高到2.50%;一年期贷款基准利率上调0.25个百分点，由现行的5.31%提高到5.56%;其他各档次存贷款基准利率据此相应调整。
2008年11月27日从2008年11月27日起，下调金融机构一年期人民币存贷款基准利率各1.08个百分点，其他期限档次存贷款基准利率作相应调整。同时，下调中央银行再贷款、再贴现等利率。
2008年10月29日从2008年10月30日起，一年期存款基准利率由现行的3.87%下调至3.60%，下调0.27个百分点;一年期贷款基准利率由现行的6.93%下调至6.66%，下调0.27个百分点;其他各档次存、贷款基准利率相应调整。个人住房公积金贷款利率保持不变。
2008年10月8日从2008年10月9日起下调一年期人民币存贷款基准利率各0.27个百分点;从2008年10月15日起下调存款类金融机构人民币存款准备金率0.5个百分点。
2008年9月15日从2008年9月16日起，下调一年期人民币贷款基准利率0.27个百分点;从2008年9月25日起，存款类金融机构人民币存款准备金率下调1个百分点。
2007年12月20日一年期存款基准利率上调0.27个百分点;一年期贷款基准利率上调0.18个百分点。
2007年9月15日上调金融机构人民币存贷款基准利率0.27个百分点。
2007年8月22日上调金融机构人民币存贷款基准利率0.27个百分点。
2007年7月20日上调金融机构人民币存贷款基准利率0.27个百分点。
2007年5月19日一年期存款基准利率上调0.27个百分点;一年期贷款基准利率上调0.18个百分点。
2007年3月18日上调金融机构人民币存贷款基准利率0.27个百分点。
2006年8月19日一年期存、贷款基准利率均上调0.27%。
2006年4月28日金融机构贷款利率上调0.27%，提高到5.85%。
2005年3月17日提高了住房贷款利率。
2004年10月29日一年期存、贷款利率均上调0.27%。
1993年7月11日一年期定期存款利率9.18%上调到10.98%。
1993年5月15日各档次定期存款年利率平均提高2.18%，各项贷款利率平均提高0.82%
银行惜贷企业借“过桥贷”100万 十天利息就高达2万
“过一次桥，伤筋动骨一百天。”小微企业主们经常这样调侃续贷带给企业的资金压力。
7月底，银监会出台《关于完善和创新小微企业贷款服务提高小微企业金融服务水平的通知》，着力解决小微企业续贷难题，符合条件的小企业可以主动申请续贷，同时要求对银行有竞争力的企业不盲目抽贷。
然而《中国企业报》记者发现，从7月底至今，续贷新政已经实施三个月，但仍在一些地区尚未真正落地，不少小微企业仍在承受“过桥贷”的重压。这种情况在长三角、珠三角等地更为严重。
不良贷款多发区
银行续贷谨慎
记者调查发现，对长三角、珠三角等不良贷多发地区，银行的续贷依然谨慎，而使这些地区诸多处于互保联保绝境中的小企业更加陷入资金困局。
“7月份以来长三角、珠三角地区互保联保风险披露有加重的趋势，当地银监局曾发布通知要求银行降低互保联保贷款比重。”一家股份制银行(浦发银行[0.00% 资金 研报])支行行长助理刘晓波在接受《中国企业报》记者采访时表示。
“对于目前参与互保联保的中小企业，不止我们银行，浙江省多家商业银行都在进行逐步排查并进行风险分类处置。待分类处置完毕之后，逐步开展续贷，缓解被拖累的优质企业。优质小企业续贷何日实施，则要等总部统一规定。”刘晓波表示。
记者了解到，浙江省某地区除了几家上市企业日子好过些之外，大约有80%的企业受到担保拖累。
浙江某企业负责人石传明道出了目前企业的真实情况。
“由于已经抵押厂房设备和房屋等资产，我们公司无法继续办理抵押贷款。我还试图找两家当地规模较大信誉良好的企业作为担保方，缓解融资压力，但是由于上述两家企业均承担了联保小伙伴的贷款，且数额巨大，高达5000万元以上，被银行列为风险企业，本来可以用来救命的贷款也只好作罢。”石传明说。
“从目前的情况来看，之前由于信贷投放增量过大带来的后遗症仍在处理过程中，而银行对风险控制的看重也使得中小企业续贷变得更加困难。”刘晓波对《中国企业报》记者透露，今年以来，银行放贷积极性远不如去年，主要是担心不良，毕竟须在风险和收益中找平衡，银行也很难。
畸贵的“过桥费”
成企业巨大包袱
“事实上，过桥贷之痛依然存在，小微企业常通过民间的小贷公司、投资咨询类公司直接或通过民间融资方式筹措资金归还银行到期贷款。”资金中介郭金对《中国企业报》记者如是表示。
据了解，“过桥贷”的企业多数急于获得短期融资，因此其成本极高。一名做汽配生意的个体户表示，他所借的“过桥贷”，100万元本金，十天利息就高达2万元。
而一位服装企业负责人刘素贞则透露，其在银行年均贷款余额1.4亿元，全年支付利息1089万元，平均融资成本7.6%，而该企业为了“过桥”，这一年多来通过民间融资25笔，共计2.3亿元，日均占用资金1000万元，全年支付融资利息460万元，平均融资成本50%，是银行融资成本的6.58倍。
刘素贞坦言，“过桥贷款”的巨额融资成本往往成为企业经营发展的巨大“包袱”，直接导致企业负债大幅攀升、偿债能力下降。
“利润影响是不言而喻的，本来纺织行业近年来就不景气，我们主要给外国品牌做代工，正常情况下，利润也就是2%—3%，过桥贷月息基本是在3%以上，有的时候利润几近为零或是负的，负的时候只能拿别的项目的钱来抵，连锁反应下企业负债就大幅上升。”刘素贞表示。
部分地区
积极落实续贷新规
不过，记者也了解到，在陕西和湖南等地，续贷新政已经落地，并且这些地区不断创新举措，让小微企业获得续贷。
陕西省一家主营建筑工程机械及电子产品制造的企业负责人张先生成为当地续贷新政的第一批受益者。
“今年，我们公司由于拓展了石油机械加工和电梯代加工业务，资金运转十分紧张，眼看2000万元贷款就要到期，我都打算找民间资金‘过桥’了，但我一直贷款的银行当地分行营业部出台了新政策，为我很快办理了续贷。” 张先生说。
据了解，在续贷政策执行之前，银行会在贷款到期日前10个工作日，就要求企业进入还贷流程。现在，只要该企业符合相关条件，提出申请后，银行就会执行续贷措施，并针对贷款金额进行压降并按照每月还本付息的方式为该企业对贷款进行重新发放。
《中国企业报》记者调查了解到，湖南部分地区也已有银行试水解决这一问题。
比如兴业银行[0.43% 资金 研报]长沙分行试推小微企业“连连贷”，即“短期流动资金贷款+连连贷”产品组合。这意味着，符合条件的小微企业贷款到期后无需筹措资金还款，贷款期限顺延一年，以支持企业生产经营周转。这样一来，放款与还款可无缝对接，而且延贷到期后，符合条件的话企业仍可续贷。
“续贷政策的‘落地’，不仅能够帮助小微企业解决因归还贷款而借助外部融资成本高的资金压力，还避免由于贷款期限与企业正常生产经营周期的不匹配而导致企业自身资金周转的压力增加。” 资金中介郭金表示。
过桥贷款贷款用途
从一般意义上讲，过桥贷款是一种短期贷款(short-term loan)，其是一种过渡性的贷款。过桥贷款是使购买时机直接资本化的一种有效工具，回收速度快是过桥贷款的最大优点。过桥贷款的期限较短，最长不超过一年，利率相对较高，以一些抵押品诸如房地产或存货来作抵押。因此，过桥贷款也称为"过桥融资"(bridge financing)、"过渡期融资"(interim financing)、"缺口融资"(gap financing)或"回转贷款"(swing loan)。
过桥贷款为并购交易双方"搭桥铺路"而提供的款项，可以理解为银行和其他金融机构向借方提供的一项临时或短期借款。它的形式可以是定期贷款，也可以是循环信用证，只是在时限方面更短暂些。所以它只能是一种短期融资，在并购交易中起着"桥梁"的作用。"桥式贷款"的利率比一般的贷款利率要高2%~5%。在市场情况变化异常时，交易必须加速运转，收购市场取费较高，迫使买方快速获得资金以结束交易，从而相继采用"桥式贷款"。随后通过销售债券与权益票据来偿还银行贷款。
过桥贷款在国外通常是指中介机构在安排较为复杂的中长期贷款前，为满足其服务公司正常运营的资金需要而提供的短期融资。对中国证券公司来说，过桥贷款是专指由承销商推荐并提供担保，由银行向预上市公司或上市公司提供的流动资金贷款，也就是说，预上市公司发行新股或上市公司配股、增发的方案已得到国家有关证券监管部门批准，因募集资金尚不到位，为解决临时性的正常资金需要向银行申请并由具有法人资格的承销商提供担保的流动资金贷款。
过桥贷款还可以用于满足并购方实施并购前的短期融资需求。 在中国，多应用于券商担保项下的预上市公司或上市公司流动资金贷款以及企业兼并、重组中的短期贷款等。
根据过桥贷款的定义，过桥贷款可以弥补借款人所需融资的时间缺口(bridge the gap between times)。
公司和个人都可以使用过桥贷款。对过桥贷款进行个性化设计，可以适用于许多不同的情况。比如，一家公司正在进行一轮股权融资，预计6 个月后结束发行。公司使用过桥贷款，可以满足其营运资本的需要，将来利用发行债券的方式来偿还过桥贷款。公司金融中的过桥贷款称为"缺口融资"，用于弥补偿还所发行的债券与用新发行的债券取代它这两者之间的时间缺口。此时过桥贷款也是一种营运贷款，用于静默期(quiet period)与IPO 两者期间，或者签订收购意向书(letter of intent，LOI)与实施收购两者期间。
对个人来说，在房地产市场使用过桥贷款是很普遍的。由于在出售一笔财产和购买另一笔财产中间经常会有时滞 (time lag)，所以使用过桥贷款可以为私房业主提供更多的灵活性。过桥贷款经常用于商业性的房地产购置，很快地出售一笔财产，从丧失赎回权的抵押品中重新得到房地产，利用短期融资的机会为获得长期融资提供担保。从房地产市场来看，过桥贷款是对个人出售房产权益而提供的短期银行贷款，它以个人目前的房产特别是准备出售的房产作为抵押。个人使用过桥贷款或过渡期融资可以摆脱这样的困境:在你出售财产之前想要购置房产。此时过桥贷款是为购置新房提供短期融资，在出售完旧房时还清贷款，基本上能使个人在处置完旧房以后有地方居住。
另一方面，过桥贷款在中小企业向商业银行申请贷款中体现广泛，维持资金链，用于弥补之前的贷款。